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    Más del 99% de los tenedores de deuda bajo legislación local entraron al canje

    Se suma al 99% de acreedores extranjeros que aceptaron la oferta argentina. Entre 2020 y 2023, nuestro país percibirá un alivio de pago de U$D34.000 millones.

    18 de septiembre 2020, 22:58hs
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    Martín Guzmán logró reestructurar más del 99% de la deuda bajo legislación local (Foto: Reuters)
    Martín Guzmán logró reestructurar más del 99% de la deuda bajo legislación local (Foto: Reuters)

    Con una aceptación del 99,41%, el Gobierno cerró el canje de deuda bajo legislación argentina, que se suma al 99% de adhesión de los acreedores extranjeros. De esta manera, el ministro de Economía, Martín Guzmán, logró aumentar el porcentaje que se había registrado en el período de adhesión temprana.

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    Según informó este viernes el Palacio de Hacienda, durante el período Tardío de Ofertas, que finalizó este martes, cerca del 51% de los tenedores remanentes de los Títulos Elegibles participaron de la última etapa para adhesión.

    De acuerdo con los datos oficiales, la deuda total alcanzada por la legislación argentina -comprendida por títulos públicos emitidos bajo ley local- era de unos U$S41.715 millones, de los cuales U$S41.188 millones ingresaron al canje. Esta adhesión significó “alcanzar un inédito porcentaje de aceptación del 99,41% del total de tenedores”, señaló la cartera liderada por Guzmán.

    Más del 99% de los tenedores de deuda bajo legislación local entraron al canje

    El proceso también implicó la conversión de instrumentos en dólares a títulos ajustables por CER por unos U$S804 millones, que se suman a los U$S7.839 millones que participaron de sucesivas operaciones de convertidos de activos a lo largo de 2020.

    De ese total , U$S5.881 millones correspondieron a títulos denominados y pagaderos en dólares y los restantes U$S1.958 millones a títulos dólar-linked. Para Economía, “esto permitió una sensible reducción de los vencimientos de corto plazo en moneda extranjera que enfrentaba este año la República”.

    Entre 2020 y 2024, la Argentina debía enfrentar un total de vencimiento de los títulos en moneda extranjera por USD 48.000 millones, sumando tanto los correspondientes a la deuda bajo legislación local como la extranjera. Pero tras la aceptación a los canjes, deberá abonar U$S6.000 millones. Los datos significan que entre 2020 y 2023 percibirá un alivio de U$D34.000 millones.

    Además, por el canje de deuda local se duplicó la vida promedio de los instrumentos, al pasar de 5,1 a 10,6 años, mientras que el cupón promedio de los nuevos títulos se redujo del 7,6% previo a la operación al 2,75% final.

    A fines de agosto, el presidente Alberto Fernández y Martín Guzmán anunciaron que la aceptación al canje alcanzó el 93,5% y la Argentina reestructuró el 99% de la deuda bajo legislación extranjera, por un total de U$S66.000 millones, luego de siete meses de negociaciones.

    “Siempre dijimos que no hay que celebrar. Hemos resuelto un problema que fue parte de un problema mayor que fue el colapso de un modelo económico, que terminó en una crisis macroeconómica mayúscula, con tres corridas cambiarias entre abril de 2018 y diciembre de 2019”, explicó Guzmán este martes, cuando se cerró la etapa tardía de adhesión al canje local.

    “Nosotros sabíamos que la deuda no resolvía todos los problemas”, enfatizó, tras lo cual subrayó que por eso “es muy importante que la Argentina no vuelva a entrar en ciclos de sobreendeudamiento”.

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    Los primeros días de septiembre se había cerrado la etapa de adhesión temprana al canje de deuda local y la habían aceptado un 95% cifra similar a la de los acreedores extranjeros en la misma etapa del canje.

    Los bonistas que entraron en la etapa de adhesión tardía no pudieron acceder a los mismos beneficios que en la temprana, como el pago de los intereses corridos desde abril hasta septiembre ni a una mejora de entre U$S1,5 y U$S2 por cada 100 de deuda nominal respecto del plazo final del 15 de septiembre.



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